Белорусам дали доступ на Московскую биржу

Белорусские частные инвесторы впервые в истории страны получили одновременный доступ к торгам на Московской бирже и Белорусской валютно-фондовой бирже (БВФБ) через единое мобильное приложение. Проект реализован инвестиционной компанией «Айгенис».

Он позволяет приобретать российские акции и облигации без необходимости открывать счет у зарубежного брокера, регистрировать валютные договоры или самостоятельно заполнять налоговые декларации.

Новый сервис позиционируется как инструмент для диверсификации портфелей частных инвесторов за счет ликвидных инструментов российского рынка, – пишет издание «Беларусь Сегодня».

Расширяя границы без бюрократии

До последнего времени белорусские частные инвесторы были ограничены в своих операциях исключительно рамками Белорусской валютно-фондовой биржи. Запущенный механизм является первым в стране проектом, который убирает барьеры на пути к российскому рынку капитала.

Доступ реализован через схему доверительного управления по приказу: клиент самостоятельно определяет стратегию и выбирает активы, в то время как компания «Айгенис» берет на себя техническую и юридическую стороны вопроса — от исполнения сделок и хранения ценных бумаг до полного налогового сопровождения.

Инвесторам доступен широкий спектр инструментов Московской биржи, предназначенных для неквалифицированных инвесторов, включая акции, а также государственные и корпоративные облигации российских эмитентов.

Ключевым отличием и преимуществом схемы является упрощение регуляторных процедур. Пользователям сервиса не требуется лично регистрировать валютный договор на портале Национального банка Беларуси, подавать налоговые декларации или открывать отдельный счет у российского брокера.

Директор инвестиционной компании «Айгенис» Олег Сафроненко подчеркнул, что запуск является частью стратегии по упрощению доступа к инвестициям и выполнению обещаний перед клиентами. По его словам, ключевая ценность продукта состоит в его простоте и доступности, что способствует большей интеграции финансовых рынков двух стран.

Механика сделки и налоговые нюансы

Практическая реализация доступа имеет свои особенности, связанные с валютным законодательством и временными лагами. Счет в системе открывается и пополняется исключительно в белорусских рублях.

Поскольку торги на Московской бирже проводятся в российских рублях, средства клиента сначала переводятся в Российскую Федерацию — эта процедура занимает от одного до двух дней — и только затем конвертируются. 

Согласно разъяснениям руководителя направления доверительного управления компании «Айгенис» Светланы Заровской, комиссия за операцию по конвертации валюты установлена на уровне 0,2045%. После появления российских рублей на счете инвестор может совершать сделки, комиссия за которые суммарно не превышает 0,065% (0,035% вознаграждения брокера плюс биржевые сборы до 0,03%).

«Айгенис» выступает налоговым агентом, удерживая подоходный налог в размере 13% только с чистого дохода и лишь в момент вывода средств инвестором, что соответствует белорусскому налоговому резидентству клиентов.

Дополнительно взимается плата за доверительное управление — 1% годовых от стоимости всех активов. Такая структура издержек, по оценкам экспертов, делает продукт более привлекательным для инвесторов с долгосрочным горизонтом планирования и высокой толерантностью к рыночной волатильности, нежели для краткосрочных спекулянтов.

Импульс для рынка и новые горизонты

Участники рынка оценивают появление нового инструмента как значимый этап в развитии инвестиционной культуры в республике. Председатель правления БВФБ Андрей Аухименя заявил, что появление конкуренции и новых продуктов является не вызовом, а стимулом для роста.

По его мнению, выход белорусских инвесторов на новые рынки повышает их зрелость, что, в свою очередь, побуждает отечественных эмитентов улучшать прозрачность процессов и стандарты корпоративного управления, а также сигнализирует регуляторам о необходимости более активного развития национального рынка.

На данный момент услугами «Айгенис» на БВФБ уже пользуются свыше 30 тысяч физических лиц, что шестикратно превышает число белорусов, работающих через российских брокеров напрямую.

В планах компании — расширение клиентской базы до 100 тысяч человек. Следующим шагом развития сервиса ожидается запуск доступа к инструментам для квалифицированных инвесторов.